До 70-х годов XIX века кредитная кооперация развивалась очень медленно: было образовано всего 15 ссудо-сберегательных товариществ.
К началу XX века образовалось 1178 сельских кредитных кооперативов, однако 736 из них к 1905 году закрылось.
Но постепенно такое положение изменилось: создавались социально-экономические и юридические условия для широкого развития кооперации.
В начале XX века государственные органы начинают осуществлять целенаправленную, организованную, финансовую поддержку кооперативам. 1 июня 1895 года правительством принято “Положение о мелком кредите”, согласно которому выделялось три типа кредитных организаций:
- ссудо–сберегательные товарищества и кассы (на кооперативных началах) с уплатой паевых взносов;
- кредитные товарищества (кооперативы) без уплаты паевых взносов;
- сельские банки (не являвшиеся кооперативами).
Положением предусматривался преимущественно производственный характер выдаваемых ссуд, разрешались посреднические операции по снабжению крестьянских хозяйств и сбыту сельскохозяйственной продукции, залоговые операции и долгосрочные ссуды. Также устанавливался правительственный контроль над деятельностью кооперативов до возвращения ссуды. С самого начала функционирования кредитных кооперативов, действовал разрешительный порядок их создания. Вначале разрешение давал министр финансов, а с 1896 г. – губернатор.
В дореволюционный период государство достаточно интенсивно контролировало кредитную кооперацию. Ревизии могли проводиться в любой момент, отчеты в Управление и Комитет по делам мелкого кредита предоставлялись ежегодно. По образцовому уставу 1905 г. ссудо–сберегательное товарищество было обязано не менее 5% всех своих капиталов держать в Государственном банке или государственных сберегательных кассах.
Такое поведение государственных органов обуславливалось двумя причинами. Во-первых, во второй половине XIX — начале XX вв. имели место многочисленные злоупотребления и коррупция. Во-вторых, значительная часть активов кредитных кооперативов формировалась за счет займов Государственного банка. По сути, товарищества превращались в посредников банков, для выдачи кредитов крестьянам.
Государство всячески поддерживало кредитные кооперативы, так как Государственный банк не был в состоянии кредитовать сельское население, да и главы товариществ лучше знали состояние хозяйств друг друга и могли точно определить, кому можно было давать кредит, а кому нет.
С укреплением кредитных кооперативов, постепенно отпадала необходимость в их значительном государственном кредитовании, и они оказались выгодными партнерами Госбанка в управлении предоставляемыми им средствами. В 1906 г. был одобрен устав особых земских касс, которые выдавали мелкие кредиты и финансировали несколько кооперативов.
Конец XIX начало XX века стали особо значимыми для кредитной кооперации в России, из-за широкого распространения кредитных организаций в различных регионах страны, повышения уровня вовлеченности крестьян в деятельность кредитных кооперативов и создания правовой основы для дальнейшего плодотворного функционирования товариществ.